چارت روزانه TOTAL2 نشان می‌دهد بازار آلتکوین‌ها پس از ثبت کف ۸۲۵ میلیارد دلار و جهش قدرتمند اواخر مرداد، در برخورد با خط روند نزولی و ناحیه ۱.۱۹ تریلیون دلار متوقف شد و از آن زمان مسیر اصلاحی را ادامه داده است. در حال حاضر قیمت حوالی ۹۹۶ میلیارد دلار معامله می‌شود، یعنی برای اولین بار پس از جهش آگوست به زیر مرز ۱ تریلیون دلار نزدیک شده و وضعیت تکنیکی نسبت به هفته گذشته ضعیف‌تر شده است.

بررسی پارامترهای چارت

حمایت فیبوناچی ۰.۲۳۶ در محدوده ۱.۰۵ تریلیون دلار که هفته‌ها نقش کف را داشت، اکنون به‌طور کامل شکسته شده و به مقاومت تبدیل شده است. قیمت چند بار برای بازپس‌گیری این سطح تلاش کرد، اما هر بار با فروش مواجه شد. میانگین متحرک ۵۰ روزه نیز در حوالی ۱.۱۱ تریلیون دلار قرار دارد و شیب نزولی آن نشان می‌دهد که روند کوتاه‌مدت همچنان در اختیار فروشندگان است. فاصله قیمت از این میانگین هم زیاد شده، بنابراین هر بازگشت احتمالی در ابتدا باید با مقاومت آن روبه‌رو شود.

اندیکاتور RSI از ناحیه ۶۵ در اواخر سپتامبر برگشته و اکنون در حدود ۴۶ قرار دارد؛ یعنی زیر خط میانی و در محدوده‌ای که مومنتوم به نفع فروشندگان است. این اندیکاتور هنوز به ناحیه اشباع فروش نرسیده و همین موضوع نشان می‌دهد فضای کافی برای ادامه افت وجود دارد. در گذشته، واگرایی‌های صعودی RSI در فوریه-مارس و ژوئن-جولای کف‌ها را به‌خوبی مشخص کردند، اما در حال حاضر چنین واگرایی‌ای دیده نمی‌شود.

پرایس اکشن و کندل‌ها

از سقف ۱.۱۹ تریلیون دلار، ساختار قیمت با سقف‌ها و کف‌های پایین‌تر ادامه پیدا کرده است. کندل‌های نزولی پیاپی با بدنه‌های متوسط، همراه با پولبک‌های ضعیف، نشان‌دهنده فشار فروش منظم و بدون ورود خریداران قدرتمند است. در ابتدای نوامبر یک کندل با سایه بالایی بلند حوالی ۱.۰۵ تریلیون شکل گرفت که تایید می‌کند این سطح اکنون مقاومت جدی است. کندل‌های اخیر کوچک و با بدنه محدود هستند و قیمت را در نزدیکی ۱ تریلیون دلار نگه داشته‌اند؛ این وضعیت می‌تواند نشانه کند شدن فروشندگان باشد، اما تا زمانی که کندل برگشتی قاطع و بسته شدن بالای ۱.۰۵ تریلیون ثبت نشود، نمی‌توان آن را تغییر روند دانست.

زیر قیمت فعلی، ناحیه تقاضای مهم شامل اوردر بلاک و شکاف ارزش منصفانه (FVG) در محدوده ۹۰۰ تا ۹۵۰ میلیارد دلار قرار دارد که اولین ایستگاه جدی حمایتی به حساب می‌آید.

سناریوها

سناریوی نزولی: با توجه به از دست رفتن حمایت ۱.۰۵ تریلیون، قرارگیری قیمت زیر میانگین ۵۰ روزه و ضعف RSI، ادامه حرکت به سمت ناحیه ۹۵۰ تا ۹۰۰ میلیارد دلار محتمل‌ترین مسیر کوتاه‌مدت است. در این محدوده همپوشانی اوردر بلاک و FVG می‌تواند واکنش مهمی ایجاد کند. از دست رفتن این ناحیه، احتمال بازگشت به کف ۸۲۵ میلیارد دلار را جدی می‌کند.

سناریوی صعودی: برای بهبود وضعیت، قیمت باید ابتدا ناحیه ۱.۰۵ تریلیون را پس بگیرد و آن را به حمایت تبدیل کند. پس از آن، عبور از میانگین ۵۰ روزه و محدوده ۱.۱۱ تا ۱.۱۹ تریلیون و تثبیت بالای خط روند نزولی، می‌تواند مسیر حرکت به سمت ۱.۳ تریلیون دلار را باز کند. تا آن زمان، هر رشد کوتاه‌مدت بیشتر در حد اصلاح ارزیابی می‌شود.

نتیجه‌گیری

بازار آلتکوین‌ها هنوز در فاز اصلاحی قرار دارد؛ قیمت زیر حمایت ۱.۰۵ تریلیون دلار و زیر میانگین ۵۰ روزه است و RSI نیز تمایل نزولی دارد. در کوتاه‌مدت، سناریوی اصلاح تا ناحیه ۹۰۰ تا ۹۵۰ میلیارد دلار وزن بیشتری دارد و تا بازگشت پایدار قیمت به بالای ۱.۰۵ تریلیون، نمی‌توان از بهبود وضعیت صحبت کرد. دنبال کردن واکنش قیمت در ناحیه‌های حمایتی پایین و رعایت مدیریت سرمایه، مهم‌ترین نکته در شرایط فعلی است. این تحلیل توسط گروه مالی و تحلیلی ایگل (Eagle Economic) تهیه شده و صرفاً جنبه اطلاع‌رسانی دارد و توصیه خرید یا فروش نیست.

گروه مالی و تحلیلی ایگل (Eagle Economic)
www.EagleEconomic.com