اتریوم در هفته گذشته همان سناریویی را طی کرد که در تحلیل قبلی به‌عنوان احتمال نزولی مطرح بود. قیمت حمایت ۲٬۳۴۶ دلار را از دست داده و اکنون در محدوده ۲٬۲۴۵ دلار معامله می‌شود. چارت روزانه نشان می‌دهد پس از رد شدن از مقاومت ۲٬۷۵۰ تا ۲٬۸۰۰ و ریزش زیر SMA 50، فشار فروش ادامه پیدا کرده و قیمت وارد ناحیه FVG سبز شده است؛ منطقه‌ای که اولین آزمون جدی خریداران در این موج اصلاحی محسوب می‌شود.

بررسی پارامترهای چارت

کانال نزولی بزرگ همچنان ساختار کلی چارت را تعریف می‌کند. قیمت پس از شکست خط روند بالایی در ماه اوت، نتوانست بالای آن تثبیت شود و بازگشت به زیر خط روند، این شکست را تا حدی به یک شکست کاذب شبیه کرده است. اوردر بلاک ۲٬۷۰۰ تا ۲٬۸۰۰ نیز به‌عنوان سقف واکنش، به‌خوبی عمل کرد.

میانگین متحرک SMA 50 در محدوده ۲٬۵۸۰ قرار دارد و فاصله قیمت از آن بیشتر شده است. این میانگین اکنون با شیب نزولی ملایم، نقش مقاومت پویا را دارد و تا زمانی که قیمت زیر آن باشد، دست بالا با فروشندگان است.

در فیبوناچی، سطح ۰٫۲۳۶ در ۲٬۳۴۶ دلار که تا هفته قبل حمایت اصلی بود، حالا به مقاومت تبدیل شده و هر بازگشت به آن می‌تواند محل تست مجدد باشد. بالاتر از آن ۲٬۸۴۵ (سطح ۰٫۳۸۲) و ۳٬۲۴۸ (سطح ۰٫۵) اهداف دورتر صعودی هستند. در سمت پایین، ناحیه FVG سبز بین حدود ۲٬۰۰۰ تا ۲٬۲۵۰ دلار در حال آزمایش است و پس از آن محدوده ۱٬۸۰۰ و اوردر بلاک حدود ۱٬۵۵۰ تا ۱٬۶۰۰ دلار مناطق تقاضای بعدی به شمار می‌روند.

اندیکاتور RSI از محدوده خنثی ۵۰ عبور کرده و اکنون حدود ۴۵ است. این یعنی مومنتوم به نفع فروشندگان چرخیده، اما هنوز به ناحیه اشباع فروش نزدیک نیست و فضا برای ادامه ریزش وجود دارد.

پرایس اکشن و کندل‌ها

کندل‌های روزانه اخیر الگوی نزولی منظمی دارند: سقف‌ها و کف‌های پایین‌تر و بسته شدن‌های متوالی نزدیک به کف کندل. آخرین کندل با یک حرکت نزولی مشخص از حمایت ۲٬۳۴۶ عبور کرده و سایه پایین آن نشان می‌دهد در ناحیه FVG واکنش اولیه خریداران دیده شده است. با این حال هنوز کندل برگشتی قوی یا الگوی تأییدی صعودی شکل نگرفته و این واکنش را باید فقط یک نشانه اولیه دانست. بسته شدن روزانه زیر ۲٬۳۴۶ به این معنی است که بازگشت قیمت به بالای این سطح، لازمه هر تغییر در سمت‌وسوی کوتاه‌مدت است.

سناریوها

سناریوی صعودی: اگر خریداران از ناحیه FVG حمایت کنند و قیمت با کندل روزانه قدرتمند به بالای ۲٬۳۴۶ برگردد، می‌توان انتظار یک پولبک به سمت SMA 50 و محدوده ۲٬۵۸۰ را داشت. تثبیت بالاتر از آن، مسیر را برای رسیدن به ۲٬۷۵۰ تا ۲٬۸۰۰ دوباره باز می‌کند.

سناریوی نزولی: اگر قیمت در ناحیه FVG نتواند دوام بیاورد و کف حدود ۲٬۰۰۰ دلار از دست برود، حرکت به سمت ۱٬۸۰۰ محتمل می‌شود. در صورت ادامه ضعف، اوردر بلاک ۱٬۵۵۰ تا ۱٬۶۰۰ و کف ۱٬۵۰۵ هدف‌های بعدی خواهند بود که با خط روند پایینی کانال هم‌پوشانی دارند.

جمع‌بندی

اتریوم با از دست دادن حمایت ۲٬۳۴۶ و ورود به ناحیه FVG، در یک نقطه حساس قرار گرفته است. ساختار کوتاه‌مدت نزولی است و تا زمانی که قیمت بالای ۲٬۳۴۶ و سپس SMA 50 تثبیت نشود، احتیاط ضروری است. ناحیه ۲٬۰۰۰ تا ۲٬۲۵۰ کلید اصلی هفته پیش رو است؛ حفظ آن می‌تواند به یک بازگشت اصلاحی منجر شود و از دست رفتنش، مسیر را به سمت حمایت‌های عمیق‌تر باز می‌کند. مدیریت سرمایه و تعیین حد ضرر منطقی در این شرایط اهمیت زیادی دارد. این تحلیل صرفاً جنبه آموزشی دارد و توصیه خرید یا فروش نیست.

گروه مالی و تحلیلی ایگل (Eagle Economic)