در ماه‌های اخیر، انس جهانی طلا در یک مسیر صعودی پرقدرت و کم‌وقفه حرکت کرده و همچنان یکی از جذاب‌ترین دارایی‌ها برای سرمایه‌گذاران محسوب می‌شود. ثبت سقف‌های قیمتی جدید و حفظ ساختار صعودی نشان می‌دهد که جریان نقدینگی و تقاضا در بازار طلا فعال باقی مانده و هر اصلاح، بیشتر جنبه استراحت قیمت دارد تا تغییر روند. در چنین شرایطی، بررسی دقیق رفتار قیمت روی چارت اهمیت بالایی دارد تا مشخص شود بازار در چه فازی قرار دارد و چه سناریوهایی محتمل‌تر هستند.

از منظر تکنیکال، ساختار کلی بازار همچنان صعودی و منظم است. قیمت درون یک کانال صعودی بلندمدت در حال نوسان بوده و واکنش‌ها به کف و سقف این کانال کاملاً قابل‌مشاهده است. حرکت اخیر قیمت پس از برخورد به سقف کانال و ثبت ATH جدید، با یک اصلاح محدود همراه شده که هنوز هیچ نشانه‌ای از شکست روند اصلی در آن دیده نمی‌شود. تا زمانی که کف کانال صعودی حفظ شود، دیدگاه غالب بازار همچنان افزایشی باقی می‌ماند.

میانگین متحرک کوتاه‌مدت که روی چارت مشخص شده، نقش حمایت دینامیک فعالی را ایفا می‌کند. قیمت در اصلاح‌های اخیر به این میانگین واکنش مثبت نشان داده و مجدداً به سمت بالا حرکت کرده است. این رفتار نشان‌دهنده حفظ مومنتوم صعودی و حضور فعال خریداران در سطوح پایین‌تر است. فاصله منطقی قیمت از میانگین متحرک نیز بیانگر این موضوع است که بازار وارد فاز هیجانی افراطی نشده و همچنان تعادل نسبی دارد.

از منظر پرایس اکشن، تشکیل کف‌های بالاتر و حفظ ساختار Higher High و Higher Low کاملاً مشهود است. شکست سقف‌های قبلی و تثبیت قیمت بالای آن‌ها، طلا را وارد فاز کشف قیمت کرده که معمولاً با نوسانات بیشتر اما در جهت روند اصلی همراه است. کندل‌های صعودی قدرتمند با بدنه‌های قابل‌قبول و سایه‌های پایینی محدود، نشان می‌دهد که فشار فروش در سطوح بالا هنوز توان تغییر جهت بازار را ندارد.

در بخش کندل‌شناسی، عدم مشاهده کندل‌های بازگشتی قوی نزولی در ناحیه سقف تاریخی، یک نکته مهم محسوب می‌شود. اگرچه اصلاح‌های کوتاه‌مدت طبیعی هستند، اما تا زمانی که کندل‌های نزولی سنگین با حجم بالا شکل نگیرد، نمی‌توان از تغییر روند صحبت کرد. این موضوع احتمال ادامه حرکت صعودی پس از یک پولبک محدود را تقویت می‌کند.

بررسی سطوح تکنیکال نشان می‌دهد که محدوده‌های فیبوناچی اصلاحی نقش مهمی در کنترل اصلاح‌ها دارند. ناحیه ۰.۲۳۶ فیبوناچی به‌عنوان اولین حمایت معتبر عمل می‌کند و در صورت اصلاح عمیق‌تر، محدوده‌های پایین‌تر که با نواحی FVG و Order Block هم‌پوشانی دارند، می‌توانند حمایت‌های جدی بازار باشند. این نواحی در گذشته نیز واکنش‌های قیمتی مناسبی ایجاد کرده‌اند و از نظر ساختاری اهمیت بالایی دارند.

در سناریوی صعودی، در صورتی که قیمت بالای محدوده حمایتی فعلی تثبیت شود و مجدداً به سمت سقف کانال حرکت کند، می‌توان انتظار ادامه روند صعودی و ثبت سطوح قیمتی بالاتر را داشت. در این حالت، اصلاح‌ها بیشتر فرصت‌های ورود در جهت روند خواهند بود.
در سناریوی اصلاحی، از دست رفتن حمایت‌های نزدیک و شکست کف کانال صعودی می‌تواند بازار را وارد فاز اصلاح عمیق‌تر کند، اما در شرایط فعلی این سناریو اولویت پایین‌تری نسبت به سناریوی صعودی دارد.

در جمع‌بندی می‌توان گفت انس جهانی طلا همچنان در یک روند صعودی قدرتمند قرار دارد و ساختار کلی بازار به نفع خریداران است. اصلاح‌های مقطعی بخشی طبیعی از این روند محسوب می‌شوند و تا زمانی که حمایت‌های کلیدی حفظ شوند، چشم‌انداز کلی بازار همچنان مثبت ارزیابی می‌شود. این تحلیل بر اساس چارت به‌روز ارائه شده و دیدگاه تحلیلی گروه مالی و تحلیلی Eagle Economic را منعکس می‌کند.

گروه مالی و تحلیلی Eagle Economic