شاخص دلار آمریکا (DXY) یکی از مهم‌ترین نماگرهای جهت حرکت ارزش دلار در برابر سبدی از ارزهای اصلی جهان است. بررسی این شاخص برای بازارهای مالی اهمیت زیادی دارد؛ زیرا قدرت یا ضعف دلار می‌تواند به‌صورت مستقیم بر طلا، نفت، ارزهای فارکس و حتی بازار کریپتو اثرگذار باشد. در شرایط فعلی، رفتار DXY در محدوده 100 واحد اهمیت ویژه‌ای دارد؛ چراکه این ناحیه هم‌زمان با سطوح فیبوناچی و میانگین متحرک قرار گرفته و می‌تواند جهت حرکت بعدی شاخص را مشخص کند.

شاخص دلار پس از رشد قابل‌توجهی که از محدوده 95.5 آغاز کرد، توانست در ماه‌های اخیر خود را تا محدوده 101.5–101.7 بالا بکشد؛ با این حال، برخورد قیمت به ناحیه عرضه و Order Block در محدوده 100.5 تا 101.2 با واکنش فروشندگان همراه شده است. قیمت در حال حاضر حوالی 99.61 قرار دارد و مجدداً به محدوده مهم 100 واحد نزدیک شده است.

روند و ساختار قیمت

در تایم‌فریم روزانه، ساختار میان‌مدت شاخص نسبت به کف 95.55 بهبود پیدا کرده، اما هنوز نمی‌توان از یک تغییر روند صعودی قدرتمند و قطعی در تایم‌فریم بلندمدت صحبت کرد. خط روند نزولی اصلی همچنان بالای سر قیمت قرار دارد و تا زمانی که این خط و مقاومت‌های بالاتر شکسته نشوند، حرکت صعودی فعلی بیشتر ماهیت ریکاوری داخل روند بزرگ‌تر دارد.

از طرف دیگر، قیمت اخیراً پس از برخورد به محدوده 101 واحد با فشار فروش مواجه شده و به زیر سطح 99.79 برگشته است. این اتفاق در کوتاه‌مدت یک سیگنال احتیاطی برای خریداران محسوب می‌شود.

میانگین متحرک SMA 50

قیمت در حال حاضر در محدوده‌ای نزدیک به SMA 50 قرار گرفته و واکنش به این میانگین اهمیت زیادی دارد. تثبیت مجدد بالای SMA 50 می‌تواند شرایط را برای بازگشت خریداران فراهم کند، اما ادامه معاملات زیر این میانگین، احتمال افزایش فشار فروش و حرکت به سمت حمایت‌های پایین‌تر را بیشتر خواهد کرد.

حمایت‌های مهم

اولین حمایت مهم در محدوده 99.70–99.80 قرار دارد که با سطح فیبوناچی مشخص‌شده در نمودار هم‌پوشانی دارد. از دست رفتن این ناحیه می‌تواند مسیر را برای اصلاح بیشتر باز کند.

حمایت بعدی در محدوده 97.5–98.0 قرار دارد که یک ناحیه مهم Order Block تقاضا محسوب می‌شود. در صورت افزایش فشار فروش، محدوده 95.5–96.0 حمایت کلیدی بعدی خواهد بود و کف 95.55 نیز اهمیت بالایی دارد.

در صورت شکست این کف، سطح فیبوناچی 1.618 در محدوده 93.37 می‌تواند به‌عنوان حمایت عمیق‌تر مورد توجه قرار گیرد.

مقاومت‌های مهم

در سمت بالا، اولین مانع جدی در محدوده 100.5–101.2 قرار دارد؛ این ناحیه شامل Order Block و FVG بوده و واکنش اخیر قیمت نیز اهمیت آن را تأیید کرده است.

در صورت عبور قدرتمند از این محدوده، مقاومت بعدی حوالی 102.01 قرار دارد که با سطح 0.786 فیبوناچی و خط روند نزولی بلندمدت هم‌پوشانی دارد. شکست این سطح می‌تواند ساختار نمودار را به شکل محسوسی به نفع خریداران تغییر دهد.

در ادامه مسیر، محدوده‌های 103.75–104.30، 104.98 و 106.20 مقاومت‌های مهم بعدی هستند و در صورت شکل‌گیری یک روند صعودی قدرتمند، می‌توانند اهداف میان‌مدت DXY باشند.

سناریوهای پیش‌رو

سناریوی نزولی:
اگر شاخص زیر محدوده 99.70–99.80 تثبیت شود، احتمال ادامه اصلاح تا محدوده 98.0–97.5 افزایش پیدا می‌کند. در صورت شکست این حمایت، محدوده 96 و سپس 95.55 می‌تواند در دسترس فروشندگان قرار گیرد.

سناریوی صعودی:
بازپس‌گیری محدوده 100 واحد و سپس شکست معتبر ناحیه 100.5–101.2 می‌تواند اولین نشانه بازگشت قدرت خریداران باشد. عبور از 102.01 اهمیت بسیار بیشتری دارد؛ زیرا در این حالت شاخص علاوه بر مقاومت فیبوناچی، با خط روند نزولی اصلی نیز درگیر خواهد شد.

جمع‌بندی

در شرایط فعلی، DXY در یک نقطه تصمیم مهم قرار گرفته است. واکنش منفی از محدوده 101 واحد نشان می‌دهد که فروشندگان هنوز در نواحی بالاتر فعال هستند و افت اخیر به زیر 99.79 نیز فشار کوتاه‌مدت فروش را افزایش داده است. بنابراین تا زمانی که قیمت نتواند محدوده 100.5–101.2 را پس بگیرد، سناریوی اصلاحی همچنان اعتبار بیشتری دارد. در مقابل، تثبیت بالای این ناحیه و سپس شکست 102.01 می‌تواند چشم‌انداز شاخص را به شکل محسوسی صعودی کند.

از نگاه گروه مالی و تحلیلی Eagle Economic (ایگل)، محدوده 99.70 تا 100.50 در شرایط فعلی مهم‌ترین ناحیه تصمیم DXY است؛ واکنش قیمت به این محدوده می‌تواند مسیر حرکت بعدی دلار و به‌تبع آن بخشی از رفتار بازارهای طلا، فارکس و دارایی‌های ریسکی را مشخص کند.