شاخص دلار آمریکا (DXY) یکی از مهم‌ترین نماگرهای بازارهای مالی جهان است و بررسی روند آن برای معامله‌گران بازارهای طلا، فارکس، ارزهای دیجیتال و کالاها اهمیت ویژه‌ای دارد. تغییرات این شاخص معمولاً جهت جریان سرمایه را مشخص می‌کند؛ به‌گونه‌ای که تقویت دلار می‌تواند فشار فروش بر طلا و دارایی‌های ریسکی ایجاد کند و در مقابل، تضعیف آن معمولاً به نفع این بازارها خواهد بود. از همین رو، تحلیل تکنیکال DXY یکی از ابزارهای کلیدی برای درک شرایط کلی بازارهای جهانی محسوب می‌شود.

تحلیل تکنیکال شاخص دلار (DXY)

واکنش دقیق به حمایت کلیدی 99.79

در نمودار روزانه مشاهده می‌شود که شاخص دلار پس از برخورد به محدوده مقاومتی 101.20 تا 101.60 با افزایش فشار فروش مواجه شده و اصلاحی را تجربه کرده است. این اصلاح دقیقاً در سطح 99.79 (سطح 1 فیبوناچی) متوقف شده؛ سطحی که در گذشته نیز نقش حمایت مهمی را ایفا کرده بود.

واکنش سریع خریداران به این محدوده نشان می‌دهد که همچنان تقاضای مناسبی در حوالی این قیمت وجود دارد و فعلاً ساختار صعودی میان‌مدت بازار حفظ شده است.

میانگین متحرک 50 روزه همچنان حامی روند

قیمت اکنون مجدداً در نزدیکی SMA 50 قرار گرفته و این میانگین همچنان شیب صعودی خود را حفظ کرده است. قرار گرفتن قیمت روی این میانگین نشان می‌دهد که روند صعودی شکل‌گرفته از کف 95.55 هنوز به‌طور کامل از بین نرفته و بازار در حال آزمایش یکی از مهم‌ترین حمایت‌های دینامیک خود است.

تا زمانی که کندل‌های روزانه بالای SMA 50 تثبیت شوند، احتمال از سرگیری روند صعودی بیشتر از سناریوی نزولی خواهد بود.

محدوده‌های مقاومتی پیش رو

اولین مقاومت جدی بازار در محدوده 100.50 تا 101.20 قرار دارد که هم‌زمان شامل نواحی FVG و Order Block است. قیمت پیش‌تر چندین بار نسبت به این محدوده واکنش نشان داده و بنابراین عبور از آن نیازمند افزایش قدرت خریداران خواهد بود.

در صورت شکست این مقاومت، هدف بعدی شاخص محدوده 102.01 خواهد بود که علاوه بر سطح 0.786 فیبوناچی، با خط روند نزولی بلندمدت نیز تلاقی دارد. این محدوده مهم‌ترین مانع تکنیکالی پیش روی شاخص دلار محسوب می‌شود.

در صورت عبور پرقدرت از این مقاومت، راه برای حرکت به سمت محدوده‌های 103.75، 104.98 و سپس 106.20 باز خواهد شد.

حمایت‌های مهم بازار

در سمت پایین، مهم‌ترین حمایت همچنان سطح 99.79 است که اکنون نقش کلیدی در حفظ ساختار صعودی ایفا می‌کند.

اگر این سطح از دست برود، اولین محدوده حمایتی در ناحیه 97.80 تا 98.00 قرار دارد که با Order Block مشخص شده در نمودار هم‌پوشانی دارد.

حمایت بعدی محدوده 96.20 تا 96.70 خواهد بود و در نهایت، ناحیه بسیار مهم 95.55 تا 95.00 آخرین سنگر خریداران محسوب می‌شود؛ محدوده‌ای که در گذشته باعث آغاز موج صعودی فعلی شده است.

بررسی ساختار تکنیکالی

ساختار کلی نمودار همچنان نسبت به ماه‌های گذشته مثبت ارزیابی می‌شود. قیمت موفق شده طی ماه‌های اخیر کف‌های بالاتر (Higher Low) تشکیل دهد و روند نزولی بلندمدت را تا حد زیادی خنثی کند.

در حال حاضر بازار وارد یک فاز استراحت و اصلاح کوتاه‌مدت شده که از نظر تکنیکالی رفتاری طبیعی پس از رشد اخیر محسوب می‌شود. نکته مهم این است که این اصلاح هنوز نتوانسته ساختار صعودی را تخریب کند و تا زمانی که حمایت 99.79 حفظ شود، خریداران همچنان شانس بیشتری برای ادامه روند خواهند داشت.

سناریوهای احتمالی

سناریوی صعودی

در صورت تثبیت قیمت بالای 99.79 و عبور از مقاومت 100.50 تا 101.20، احتمال ادامه حرکت صعودی افزایش می‌یابد. در این صورت، اهداف بعدی شاخص به‌ترتیب 102.01، 103.75 و 104.98 خواهند بود.

سناریوی نزولی

اگر فشار فروش باعث شکست قطعی حمایت 99.79 شود، احتمال اصلاح تا محدوده 97.80 افزایش خواهد یافت. از دست رفتن این حمایت نیز می‌تواند مسیر شاخص را به سمت محدوده 96.20 و در ادامه 95.55 هموار کند.

جمع‌بندی

شاخص دلار آمریکا پس از رشد مناسب هفته‌های اخیر، اکنون در حال پولبک به یکی از مهم‌ترین سطوح حمایتی خود است. واکنش مثبت قیمت به محدوده 99.79 نشان می‌دهد که خریداران همچنان از این سطح دفاع می‌کنند و ساختار میان‌مدت بازار هنوز صعودی باقی مانده است.

در مقابل، محدوده 100.50 تا 101.20 همچنان مهم‌ترین مقاومت کوتاه‌مدت محسوب می‌شود و عبور از آن می‌تواند مسیر حرکت شاخص را به سمت مقاومت کلیدی 102.01 هموار کند. بنابراین رفتار قیمت در روزهای آینده میان این دو سطح، نقش تعیین‌کننده‌ای در مشخص شدن روند بعدی DXY خواهد داشت.

از دیدگاه گروه مالی و تحلیلی Eagle Economic، شاخص دلار همچنان در یک ساختار صعودی میان‌مدت قرار دارد، اما ادامه این روند منوط به حفظ حمایت 99.79 و شکست مقاومت‌های پیش رو است. تا زمانی که این حمایت حفظ شود، برتری نسبی همچنان با خریداران خواهد بود و احتمال ادامه حرکت به سمت سطوح بالاتر بیشتر از سناریوی بازگشت به روند نزولی ارزیابی می‌شود.