تحلیل اختصاصی توسط گروه مالی و تحلیلی Eagle Economic

در حال حاضر، بیت‌کوین پس از ثبت سقف تاریخی جدید (ATH) در محدوده‌ی ۱۲۶٬۰۰۰ دلار، وارد یک اصلاح ساختاری در چارچوب میان‌مدت شده است. با نگاهی به نمودار روزانه، قیمت همچنان در کانال صعودی اصلی (UP Channel) از ماه آوریل در حال حرکت است و در حال حاضر بر روی خط میانی این کانال و محدوده‌ی حمایتی ۰.۶۱۸ فیبوناچی اصلاحی در ۱۰۶٬۵۰۰ دلار نوسان می‌کند. این سطح از نظر تکنیکال حمایت کلیدی محسوب می‌شود که در صورت حفظ آن، می‌تواند نقطه‌ی شروع یک موج جدید صعودی باشد.

در ساختار پرایس اکشن، الگوهای BOS (Break of Structure) و CHoCH (Change of Character) به وضوح نشان می‌دهند که پس از شکست محدوده‌ی ۱۱۵٬۰۰۰ دلار و شکل‌گیری سقف پایین‌تر (LH)، بازار وارد یک فاز اصلاحی اما کنترل‌شده شده است. اکنون، بیت‌کوین با تشکیل دو کف متوالی بالاتر از کف قبلی (HL)، نشانه‌هایی از بازگشت تدریجی خریداران را بروز داده است. این رفتار قیمتی هم‌زمان با واکنش به محدوده‌ی تقاضای Order Block روزانه در ناحیه‌ی ۱۰۵ تا ۱۰۷ هزار دلار بوده که تاکنون باعث حفظ روند کلی صعودی شده است.

از دید ناحیه‌های نقدینگی و گپ‌های قیمتی، در بالای محدوده‌ی فعلی دو Fair Value Gap (FVG) و یک Order Block قدرتمند بین ۱۱۵٬۰۰۰ تا ۱۲۰٬۰۰۰ دلار قرار دارند که می‌توانند به عنوان اهداف میان‌مدت در صورت تداوم روند صعودی عمل کنند. در صورت عبور از سطح ۱۱۵٬۰۰۰ دلار و شکست میانگین متحرک SMA50 از پایین به بالا، انتظار می‌رود قیمت مجدداً در مسیر صعودی به سمت مقاومت ۱۲۰٬۰۰۰ تا ۱۲۶٬۰۰۰ دلار حرکت کند.

در سناریوی نزولی، از دست رفتن حمایت ۱۰۶٬۰۰۰ دلار می‌تواند فشار فروش را افزایش دهد و اصلاح را تا سطح ۰.۵ فیبوناچی در محدوده‌ی ۱۰۰٬۴۰۰ دلار یا حتی ۰.۳۸۲ در ۹۴٬۰۰۰ دلار گسترش دهد. با این حال، تا زمانی که کف کانال صعودی در ناحیه‌ی ۱۰۳٬۰۰۰ تا ۱۰۴٬۰۰۰ دلار حفظ شود، ساختار کلی همچنان صعودی باقی خواهد ماند و اصلاح فعلی بیشتر جنبه‌ی استراحت در روند دارد تا تغییر روند.

از منظر حجمی، کاهش حجم معاملات در افت‌های اخیر و افزایش جزئی حجم در کندل‌های حمایتی اخیر، نشانه‌ی ورود تدریجی تقاضای هوشمند (Smart Money) به بازار است. در نتیجه، می‌توان انتظار داشت تا در صورت حفظ سطح ۱۰۶٬۰۰۰ دلار، خریداران کنترل کوتاه‌مدت بازار را مجدداً به دست گیرند.

📊 جمع‌بندی نهایی

بیت‌کوین در فاز استراحت پس از رشد بزرگ خود قرار دارد اما همچنان ساختار اصلی بازار صعودی است. حمایت‌های مهم بین ۱۰۶٬۰۰۰ تا ۱۰۴٬۰۰۰ دلار نقش کلیدی در حفظ این روند دارند و تا زمانی که این ناحیه از دست نرود، احتمال حمله‌ی مجدد قیمت به محدوده‌ی ۱۱۵٬۰۰۰ تا ۱۲۰٬۰۰۰ دلار و حتی سقف تاریخی ۱۲۶٬۰۰۰ دلار بسیار بالا خواهد بود.

بنابراین، هر گونه تثبیت بالای SMA50 و تأیید برگشت از حمایت فعلی، می‌تواند شروع موج جدید صعودی و بازگشت بیت‌کوین به فاز «مارکت بولیش» را رقم بزند.

✳️ تحلیل و نگارش: گروه مالی و تحلیلی Eagle Economic