شاخص دلار آمریکا پس از طی کردن یک روند نزولی ساختاریافته از ابتدای سال ۲۰۲۵، اکنون نشانه‌هایی از تغییر موقت فاز نشان می‌دهد. کف‌سازی در محدوده بحرانی ۹۶.۶۰ و واکنش پرقدرت به آن، همراه با شکست سقف کانال نزولی، امیدها برای یک اصلاح میان‌مدت صعودی را افزایش داده است. تغییر فاز روانی بازار و همزمانی آن با فاکتورهای ژئوپلیتیکی، این بازگشت را پیچیده‌تر کرده است.

🔍 تحلیل تکنیکال دقیق:

✅ پرایس اکشن و کندل‌شناسی:

• کف‌سازی در محدوده فیبوناچی ۱.۶۱۸ (۹۶.۶۰) همراه با کندل صعودی قوی و حجم بالا، اولین سیگنال بازگشت بود.

• کندل شکست سقف کانال نزولی، با بدنه بزرگ و بسته شدن بالاتر از SMA 50، تاییدیه‌ای برای تغییر فاز حرکتی محسوب می‌شود.

• طی روزهای اخیر، تشکیل یک کندل دوجی یا سایه‌بلند نزولی در محدوده مقاومت (Order Block) باعث اصلاح قیمتی شده، اما کندل امروز همچنان روی SMA 50 بسته شده که نشانه‌ای از حمایت موقت در این سطح است.

📈 تحلیل ساختار روند و اندیکاتورها:

• SMA 50 که نقش مقاومتی مهمی در ماه‌های گذشته داشت، حالا در نقش حمایت عمل کرده و قیمت به آن واکنش مثبت نشان داده است.

• شکست سقف کانال نزولی و تثبیت بالای آن، احتمال ورود به فاز اصلاحی صعودی را افزایش داده است.

• تشکیل یک Fair Value Gap (FVG) در سطح ۹۷.۸۰ – ۹۸.۴۰ می‌تواند در کوتاه‌مدت نقش حمایتی ایفا کند.

🟠 مقاومت‌ها و سطوح فیبوناچی کلیدی:

• مقاومت اول: محدوده ۹۹.۸۰ – ۱۰۱.۸۴ (Order Block + فیبوناچی ۱)

• مقاومت دوم: ناحیه فشرده بین ۱۰۳.۶۲ تا ۱۰۶.۰۰ شامل سطوح فیبوناچی ۰.۷۸۶ تا ۰.۵

• مقاومت کلیدی نهایی: ۱۱۰.۱۷۶ (سقف تاریخی اخیر)

🟢 حمایت‌ها:

• حمایت پویا: SMA 50 در سطح ۹۸.۵۰

• حمایت استاتیک: FVG محدوده‌ی ۹۷.۸۰ – ۹۸.۴۰

• حمایت کلیدی: محدوده کف قبلی در ۹۶.۶۰

⚔️ تأثیر رویدادهای کلان:

• حملات ژوئن اسرائیل به ایران منجر به افزایش تقاضای دلار شد، اما پس از فروکش تنش‌ها، بازار به فاکتورهای اقتصادی داخلی آمریکا (نرخ بهره، بیکاری، و تورم) چشم دوخته است.

• انتظارات از کاهش تورم و توقف افزایش نرخ بهره می‌تواند سقف‌سازی مجدد در حوالی ۱۰۱ را توجیه کند.

✅ نتیجه‌گیری:

شاخص دلار در حال تجربه‌ی یک اصلاح صعودی با پایه‌ی فنی قوی است، اما مقاومت‌های متراکم در بالای سطح ۱۰۱.۸۴ می‌توانند مانع صعود سریع شوند. حفظ قیمت بالای SMA 50 و تثبیت بالای FVG کلیدی، شرط ادامه‌ی رشد است.

📌 از نگاه تیم تحلیل EagleEconomic، در کوتاه‌مدت شاهد پتانسیل رشد تا سطح ۱۰۱.۸۴ هستیم، اما در میان‌مدت ساختار نزولی کلان همچنان فعال است مگر آنکه مقاومت‌های مهم بین ۱۰۳.۶۲ تا ۱۰۶.۰۰ شکسته شوند.

📊 این تحلیل با همکاری و حمایت E.G (www.EagleEconomic.com) تهیه شده است و استفاده یا نقل‌قول از آن تنها با ذکر منبع مجاز می‌باشد.