🟩 بخش چهارم:
🔸 شکست ساختار (BoS) و تحلیل اسمارت مانی
در بازارهای مالی، یکی از مهم‌ترین مفاهیم برای تحلیل روندها و شناسایی نقاط ورود و خروج، شکست ساختار یا BoS (Break of Structure) است. این مفهوم به‌ویژه در روش‌های تحلیلی پیشرفته مانند اسمارت مانی اهمیت بسیاری دارد. در این بخش، به بررسی چگونگی شناسایی شکست ساختار و تفاوت‌های آن با تحلیل‌های کلاسیک پرداخته می‌شود.
۱. تعریف شکست ساختار (BoS)
شکست ساختار به معنای تغییر در روند بازار است که معمولاً با شکسته شدن یک سطح حمایت یا مقاومت مهم، تغییر جهت روند و شکل‌گیری روند جدید همراه است. در یک روند صعودی، هر بار که قیمت یک سقف جدید بالاتر از سقف قبلی می‌سازد، به نظر می‌رسد که روند همچنان ادامه خواهد داشت و بسیاری از معامله‌گران بر اساس این سیگنال وارد معامله خرید می‌شوند.
به‌طور مشابه، در یک روند نزولی، وقتی قیمت یک کف جدید پایین‌تر از کف قبلی تشکیل می‌دهد، بازار به‌نظر در حال تغییر جهت به سمت پایین است و بسیاری از معامله‌گران فروش می‌کنند. این‌ها همه علائم شکست ساختار در بازار هستند.
۲. شکست ساختار در روند صعودی
فرض کنید در یک روند صعودی هستید و قیمت به سقف جدیدی می‌رسد. در تحلیل‌های کلاسیک، اکثریت معامله‌گران اینطور فکر می‌کنند که وقتی سقف قبلی شکسته شد، روند صعودی ادامه خواهد داشت و باید اقدام به خرید کنند. اما در واقعیت، این یک سیگنال ضعیف برای ورود به معامله خرید است.
۳. رویکرد اسمارت مانی
در تحلیل اسمارت مانی، دیدگاه متفاوتی وجود دارد. وقتی اکثر معامله‌گران بر اساس تحلیل‌های کلاسیک وارد معامله خرید می‌شوند، معامله‌گران اسمارت مانی هیچ‌گونه معامله‌ای انجام نمی‌دهند. این افراد به‌جای وارد شدن به بازار در نقاطی که احتمالاً بازار به‌زودی از آنجا بازگشت خواهد داشت، صبورانه منتظر یک پولبک یا بازگشت قیمتی عمیق‌تر می‌مانند.
این پولبک به آنها فرصتی می‌دهد تا بتوانند با شرایط بهتری وارد بازار شوند. چرا؟ چون در چنین شرایطی، بازار احتمالاً در حال تصحیح حرکت اولیه خود است و بعد از اتمام تصحیح، امکان ورود به معامله در نقاط قوی‌تر وجود خواهد داشت.
۴. چرا معامله‌گران اسمارت مانی به دنبال پولبک می‌مانند؟
یکی از اصول اصلی در تحلیل اسمارت مانی این است که اکثر معامله‌گران با احساسات و ترس و طمع تصمیم‌گیری می‌کنند و این عامل باعث می‌شود که قیمت‌های ورودی آنها خیلی سریع و از روی هیجان باشد. اسمارت مانی‌ها از این هیجانات به‌خوبی آگاه هستند و بنابراین به دنبال ورود به موقعیت‌های بهتری هستند که احتمال موفقیت بیشتری دارند.
وقتی اکثر معامله‌گران وارد موقعیت‌های خرید یا فروش در اوج یا کف می‌شوند، این همان زمانی است که اسمارت مانی‌ها منتظر عقب‌نشینی بازار می‌مانند. در حقیقت، اسمارت مانی‌ها در این لحظات به دنبال پولبک‌های عمیق‌تر هستند تا بتوانند در سطوح قوی‌تری وارد بازار شوند.
۵. تفاوت تحلیل کلاسیک و اسمارت مانی در شکست ساختار
در تحلیل کلاسیک، شکست ساختار به‌عنوان نشانه‌ای از تغییر روند و نقطه ورود به معامله تلقی می‌شود. به عبارت دیگر، اگر در یک روند صعودی سقف قبلی شکسته شود، آن را به‌عنوان سیگنال ورود به خرید در نظر می‌گیرند.
اما در تحلیل اسمارت مانی، این تحلیل تنها یک سیگنال سطحی است. به‌جای اقدام فوری برای خرید، اسمارت مانی‌ها منتظر یک اصلاح قیمتی می‌مانند که پس از آن بتوانند در قیمت‌های بهتر وارد بازار شوند. این استراتژی به‌خصوص در بازارهای پرنوسان بسیار کارآمد است و به معامله‌گران این امکان را می‌دهد که با ریسک کمتری وارد بازار شوند و سود بیشتری کسب کنند.
۶. چگونه شکست ساختار را شناسایی کنیم؟
برای شناسایی صحیح شکست ساختار و استفاده از آن در تحلیل اسمارت مانی، باید به موارد زیر توجه کرد:
- شکست سقف‌های قبلی: در روند صعودی، وقتی قیمت سقف قبلی را شکسته و بالاتر از آن قرار می‌گیرد، بسیاری از معامله‌گران به اشتباه فکر می‌کنند که باید وارد معامله خرید شوند. اما اسمارت مانی‌ها منتظر اصلاح یا پولبک هستند.
- شکست کف‌های قبلی: در روند نزولی، وقتی قیمت کف قبلی را شکسته و پایین‌تر از آن قرار می‌گیرد، بسیاری از معامله‌گران به اشتباه وارد فروش می‌شوند. اسمارت مانی‌ها همچنان صبر کرده و منتظر اصلاحات می‌مانند.
- حجم معاملات: در هنگام شکست ساختار، حجم معاملات نیز به‌طور معمول افزایش می‌یابد. اما برای اطمینان از اینکه شکست ساختار واقعی است، باید منتظر تایید از اصلاح قیمت و تغییرات بعدی در قیمت باشیم.
۷. نتیجه‌گیری
شکست ساختار (BoS) یکی از ابزارهای مهم در تحلیل روند بازار است. در حالی که تحلیلگران کلاسیک تنها بر اساس این شکست‌ها اقدام به خرید یا فروش می‌کنند، معامله‌گران اسمارت مانی با نگاه دقیق‌تری به بازار وارد عمل می‌شوند. آنها به‌جای هیجان و واکنش سریع به سیگنال‌ها، منتظر اصلاح قیمت و پولبک‌ها می‌مانند تا بتوانند در نقاط بهتر و با ریسک کمتری وارد معاملات شوند. این استراتژی باعث می‌شود که در بازارهای پرنوسان، معامله‌گران اسمارت مانی بتوانند از حرکات بزرگ بازار بهره‌برداری کنند.
